정프로의 해외선물

안녕하세요 정프로입니다. 오늘은 지난 시간에 이어 옵션의 세타(Theta), 베가(Vega), 로우(Rho)에 대해 알아보겠습니다. 세타(Theta) 세타는 옵션 프리미엄이 시간에 따라 감소하는 속도를 나타내는 지표입니다. 세타는 하루 단위의 시간 가치 감소율로 표현되며 옵션의 기초자산의 가격이나 변동성 등과 같은 다른 변수가 고정되어 있다고 가정합니다. 옵션은 특정 만기일에만 행사 가능하므로 만기일까지 남은 시간이 길수록 옵션의 가치는 높아집니다. 이때 옵션 가치의 시간 가치 감소율은 옵션 가치 자체보다 더 빠르게 감소합니다. 이러한 시간 가치 감소율이 옵션의 세타로 표현됩니다. 예를 들어 만기일이 90일 남은 옵션이 있을 경우 만기까지 1일마다 옵션의 가치가 얼마나 감소하는지 측정하는 세타가 존재합니..

안녕하세요 정프로입니다. 오늘은 옵션의 델타(Delta)와 감마(Gamma)에 대해 알아보겠습니다. 델타(Delta), 감마(Gamma), 세타(Theta), 베가(Vega), 로우(Rho)는 옵션가격이 어떻게 변화하는지를 나타내는 지표입니다. 오늘은 그 중에서 델타(Delta)와 감마(Gamma)에 대해 알아보겠습니다. 델타(Delta)란? 델타는 기초자산 가격의 움직임에 대한 옵션 가격의 변화를 나타내는 지표입니다. 즉, 기초자산 가격이 1달러 움직였을 때 해당 옵션의 가치가 얼마나 움직이는지를 나타내는 지표입니다. 델타값은 0과 1사이의 값을 가지며 콜 옵션의 경우 기초자산 가격이 상승할 때 델타값이 증가하고 풋 옵션의 경우 기초자산의 가격이 하락할 때 델타값이 증가합니다. 만약 델타값이 0.5일 ..